我国LED产业上游环节发展提速

中国led产业保持较快稳定增长

自国家半导体照明工程实施以来，中国LED产业取得了长足的发展。2008年，全球金融危机导致下游市场需求疲软，在一定程度上减缓了中国LED产业的发展速度。进入2009年，随着国家不断出台相关扶持政策，中国LED产业增速企稳回升。2010年，在LED全彩显示、LED背光源、LED照明等下游应用高速发展的拉动下，包括衬底、外延、芯片、封装在内的中国LED产业规模高速增长到294.6亿元，比2009年大幅增长33.8%。2006-2010年，中国LED产业年均复合增长率达到18.7%。

图1 2006-2010年中国LED产业规模

衬底环节仍以低端产品为主，蓝宝石产业开始大规模布局

近几年，处于技术以及市场竞争等因素的原因，相对于外延、芯片和封装环节，国内衬底产业发展一直比较缓慢。2010年，众多蓝宝石衬底项目尚处在投资建设或设备调试阶段，产能尚未大规模释放，因此中国LED衬底产业仍主要以低端产品为主，蓝宝石衬底产业规模有限。2010年中国衬底环节产业规模达到352.5万平方英寸，同比增长34.4%，实现产值1.4亿元，比2009年增长50.8%。

图2 2006-2010年中国LED衬底产业规模

从中国衬底产业发展情况看，在国家半导体照明工程、国家863等重大专项的支持下，中国制备红光、绿光LED用的GaAs/InP/GaP衬底材料技术已经取得重大进展。在企业分布上，中科镓英，国瑞电子、上海中科嘉浦、中国电子科技集团第46研究所等企业已经实现上述产品的批量供应。这些企业LED衬底产量已经占据中国整体LED衬底产量的30%左右，从而保障了中国该类型衬底基本实现自主供应。

2010年，对于应用于蓝光、白光LED生长的蓝宝石衬底、SiC衬底和GaN衬底，受到下游LED背光和LED照明市场高速发展的带动，GaN外延/芯片产能迅速扩张，使得上游衬底供给短缺，推动价格持续上扬。尽管国内相关企业该类衬底的性能指标和成品率仍然较低，该类衬底材料生长专业人才也较为缺乏，然而在较高产业利润的驱动下，2010年中国已有多家企业开始介入或宣布介入蓝宝石衬底领域，逐步扩大资金投入和相关关键技术引进。除了哈工大奥瑞德光电技术有限公司、陕西神光安瑞光电科技有限公司位于内地以外，其他区企业主要位于东部沿海和西南地区。位于东部沿海的相关企业有天津赛法晶片技术有限公司、青岛嘉星晶电科技股份有限公司、协鑫光电科技(江苏)有限公司、江苏欧亚蓝宝光电科技有限公司、浙江水晶光电科技股份有限公司、浙江东晶电子股份有限公司、浙江天通股份有限公司、深圳爱彼斯通半导体材料有限公司等。位于西南地区的线管企业有四联仪器仪表集团有限公司(四联集团)、云南蓝晶科技股份有限公司(云南蓝晶)、贵州省贵阳市工投公司(贵阳工投)。其中，天津赛法、青岛嘉星晶电、深圳爱彼斯通等企业已开始供应蓝宝石衬底，四联集团更是于2008年通过收购国际知名大厂霍尼韦尔位于加拿大的蓝宝石衬底工厂以及相关技术，进入蓝宝石衬底领域。为更进一步扩大版图，四联集团正在重庆建立蓝宝石衬底的产业化基地，截止2010年年底四联集团蓝宝石衬底基片项目进展顺利，项目一期已进入设备调试阶段，部分产能已经释放。云南蓝晶、哈工大奥瑞德光电等企业则掌握晶棒生长的自主技术，已实现蓝宝石衬底的小规模量产。协鑫光电、欧亚蓝宝光电、天通股份在2010年也开始陆续进入蓝宝石晶棒与衬底领域。浙江水晶光电、西安神光安瑞光电则准备在2011年开始展开布局，浙江东晶电子“年产750万片LED用蓝宝石晶片技改项目”一期计划在2012年年底实现量产。整体来看，依照下游产业的产能扩张速度，至少未来三年蓝宝石衬底的供给将持续紧张，中国蓝宝石衬底产业从2011年开始将迅速吸收投资，扩张产能，蓝宝石产业产值在LED衬底中的比重必将迅速扩大，并超过四元系产品。

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外延环节产能迅速扩张，产品层次逐步提升

LED外延作为LED产业链的核心环节，从2009年开始，在中国下游应用市场高速发展的带动下，中国GaN MOCVD数量开始爆发性增长，使得中国LED外延产业得到快速发展。2010年，中国在产与建成调试的MOCVD数量接近300台，实现量产的MOCVD数量超过200台。2010年，中国LED外延产业规模为12.5亿元，比2009年大幅增长78.4%。

具体在产品上，AlGaInP外延(主要应用于红光LED产品的制备)，由于该类材料生长机理以及材料特性稳定，使得该类产品生长技术相对容易掌握，目前国内该种外延产品发展也处于领先地位。由于AlGaInP外延下游应用领域相对成熟，对上游外延片增长拉动较为缓慢，使得AlGaInP外延片的增速远低于GaN外延片的增速。2010年，AlGaInP/AlGaAs/GaAsP/GaP系外延片产量约占整体外延产量的60.2%，较2009年减小15.8个百分点。此外，蓝白光LED在景观照明、背光源等领域应用规模快速扩大的推动下和国内企业以及科研院所在材料生长技术不断取得突破的支撑下，2010年，GaN外延片产量约占整体外延产量的39.8%。未来三年，这一比例还将快速提升，预计2011年中国GaN外延片的产量将超过AlGaInP外延片。

在供需方面，用于普通亮度红光LED的外延片已经基本实现自主供应。然而，由于外延片质量直接影响LED芯片的发光亮度和发光特性，目前，用于制备大功率高亮度红光LED的高质量AlGaInP外延片仍主要从台湾及韩国等地进口。此外，由于国内GaN外延片供应量较小，且产品质量与国际领先水平差距明显，因而，国内该类产品也主要依靠进口。

　　图3 2006-2010年中国LED外延产业规模

LED外延生产环节属于资金技术密集型产业，一条外延片生产线通常需要亿元的投资，而MOCVD等外延片的核心生产设备业主要依赖进口，则进一步提高了中国LED外延行业的进入门槛。同时，生产外延片对于人才的要求比较严格，需要具有丰富经验的技术人员。这些因素导致目前国内外延片生产企业都分布在经济实力强、技术人才集中的中国东部和南部沿海地区。

但随着市场需求的逐步扩大，中国LED外延产业快速发展，在原有企业在积极扩充产能的基础上，也不断有新企业进入该领域。从企业投资趋势来看，一方面原有企业在现有生产基地的基础上进行扩产，另一方面如厦门三安则开始在除厦门以外的天津、安徽芜湖建立LED生产企业，山东浪潮华光除了原有在济南和潍坊的一厂、二厂以外，2009-2010年也开始在济南高新区和临沂建立另外两个生产基地。此外，新进入企业也不再仅仅把投资地点选择在上海、厦门、扬州等地区，中国LED外延片投资呈现多处开花的局面，并且有从东部和南部沿海城市向北部以及中部城市延伸的趋势。

由于外延片和芯片生产环节联系紧密，行业内的多数企业在从事芯片生产的同时也进行外延片产品的生产，从目前国内新投资的企业看，基本上都涵盖了外延和芯片两个环节。而对于外资来华投资的企业来说，处于对技术流失等因素的考虑，初期仍主要以转移芯片生产为主。