2月18日消息，距离全国人大及政协会议还有两星期，是中共中央总书记习近平上台后首次召开两会，市场关注会否推出刺激内需新措施，例如家电下乡政策及节能政策。日前，发改委网站公布，为引导半导体照明节能产业健康有序发展，促进节能减排，编制《半导体照明节能产业规划》，鼓励高效节能照明。

　　两会前夕，市场憧憬两会后有新政策出台，被喻为两会概念股，股份包括城镇化、水泥、基建及新能源等。该类股份已于上周股价开始炒起，其中上周五中聚电池(729)及国电科环(1296)分别升3%及11%。为引导半导体照明节能产业健康有序发展，国家发展改革委、科技部、工业和信息化部、财政部、住房城乡建设部、国家质检总局联合编制《半导体照明节能产业规划》。

　　市场估计具LED概念股包括生产LED的真明丽(1868)及AV concept(595)、取得中国多个省份地方政府大量LED路灯合约的达进东方照明(515)，以及设计、生产及销售照明产品的雷士照明(2222)，相信会受惠于高效节能照明政策。

　　《规划》提出，到2015年，关键设备和重要原材料实现国产化，重大技术取得突破，高端应用产品达到国际先进水平，节能效果更加明显。在产业规划稳步增长，LED照明节能产业产值年均增长30%，到2015年达到4500亿元人民币，其中LED照明应用产品达1800亿元人民币，而产业结构进一步优化，形成10至15个掌握核心技术、拥有较多自主知识权及知名品牌、质量竞争力强的龙头企业。

　 重庆东金高级投资顾问关礼表示，整个LED产业链分为原材料、外延材料和芯片制造、LED器件封装、LED应用产品、测试仪器和生产设备等五部分。长期以来，LED产业中约70%的利润集中于外延材料和芯片制造，但《规划》的印发，以及此前政府采购清单中首次加入了LED照明产品，从某种意义上说明了国家对LED产品推广的决心，同时也表明政府对LED产业的补贴已经开始由上游向下游倾斜，有助于实现全产业链的振兴。

　　合生财富首席分析师梁万章认为，对处于产业链中上游的LED照明企业而言，目前的关键是能否熬过短期产能过剩与行业整合；对于下游终端制造的LED照明企业而言，在于能否先发制人。

　　关礼表示，对于二级市场的投资，需从LED产业链挖掘，投资者可关注从事外延材料和芯片制造的福日电子、乾照光电、三安光电、士兰微、上海贝岭、华灿光电、同方股份、方大集团，从事LED器件封装的聚飞光电、瑞丰光电、华微电子、长方照明、万润科技、厦门信达、国星光电，提供LED应用产品的珈伟股份、勤上光电、阳光照明、利亚德、佛山照明、雪莱特，从事测试仪器和生产设备制造的远方光电等。

　　广州证券则分析，LED照明在海外的渗透速度正在提高，我国2012年政策密集出台后，2013年将是重要的落实窗口，LED照明投资将会提速。而个股方面，可关注超跌的强周期半导体、被动元器件品种，以及具有市场优势、毛利率较稳定的LED应用、电源厂商。

　　9只相关概念股解析：

　　勤上光电：公司是国内LED户外照明领域中品牌与渠道壁垒最高的企业,将持续受益于国家及地方政府照明政策的出台。此外公司推行的新商业模式“工场孵化计划”以及对广东新政的前瞻布局,将助力公司快速扩张。

　　三安光电：三安光电目前已经成为国内规模和技术领先的LED芯片生产企业,目前公司芯片产品性能已经基本同台湾企业持平,并已经进入主流的LED封装企业。未来两年成长趋势良好。

　　阳光照明：2013年公司将继续大力扩产LED照明产能，同时大力发展节能灯，预计公司2013年收入有望达到33亿元,同比增长约30%;2013年公司LED照明目标收入为10~12亿元，同比增长近200%，主要来自于飞利浦等国际巨头代工规模扩大，和公司国内渠道推广。

　　瑞丰光电：公司是大陆LED液晶TV背光源器件龙头,在中大尺寸LED光源领域,技术、市场占有率均领先于大陆同侪。作为LED背光、照明的行业龙头将最先受益于行业未来持续高增长。

　　鸿利光电：公司地处广东省LED照明普及的首批示范城市广州，且属广州当地优质LED企业龙头，极有希望在未来广州及广东省公共LED照明工程项目招标中取得突破。

　　德豪润达：德豪润达是A股中唯一具有LED照明全产业链垂直整合优势的公司，这是欧美龙头企业的布局模式，也是国内公司开始效仿的行业模式，具有创新能力高，成本低等显著优点。

　　长方照明：目前公司的产品性价比高、需求持续旺盛，未来随着公司进一步推广多品牌销售策略，不断延伸各品牌经销商渠道，逐步加强公司产品的市场影响力，公司的业绩将稳步增长。

　　聚飞光电：小尺寸背光龙头，市场优势地位进一步提升，同时中尺寸背光和照明等LED 器件产品销量增长迅速。

　　远方光电：LED光电检测设备扩建项目及研发中心建设项目已完成项目基地大楼的工程桩和基坑围护工程。销售服务网络已设立深圳、东莞营、北京销售技术服务中心，并逐步开始市场推广。